Финансовые инновации

Магистратура 2020/2021

Статус: Курс по выбору (Финансовые рынки и финансовые институты)

Направление: 38.04.08. Финансы и кредит

Кто читает: Базовая кафедра инфраструктуры финансовых рынков

Где читается: Факультет экономических наук

Когда читается: 1-й курс, 3 модуль

Формат изучения: без онлайн-курса

Охват аудитории: для своего кампуса

Преподаватели: Вагин Сергей Геннадьевич, Газман Виктор Давидович, Кузнецова Анна Васильевна, Курочкин Сергей Владимирович, Солдатова Анна Олимпиевна

Прогр. обучения: Финансовые рынки и финансовые институты

Язык: русский

Кредиты: 3

Контактные часы: 40

Полная версия программы учебной дисциплины Задать вопрос

Аннотация

Достижение конкурентоспособного уровня в технологии производства, соответствующего лучшим зарубежным и отечественным образцам, продвижение разработок инноваторов, широкомасштабное техническое перевооружение осуществляется на новом оборудовании. Этот процесс во всем мире реализуется при использовании инновационного механизма - лизинга. Финансовый лизинг является одним из наиболее сложных и интересных видов финансирования, поскольку позволяет использовать различные, подчас очень сложные комбинации при разработке и реализации инвестиционных проектов. Традиционно на протяжении почти двадцати лет лизинговые проекты в России финансировались за счет кредитов, займов, собственных средств лизингодателей. Однако их дефицит и высокая стоимость на внутреннем рынке предопределили поиск принципиально новых, инновационных финансовых механизмов, среди которых наиболее значимое место принадлежит секьюритизации лизинговых активов.

Цель освоения дисциплины

получение студентами знаний и компетенций по основным видам инновационных финансовых инструментов;
приобретение студентами необходимых навыков конструирования новых финансовых инструментов;
овладение студентами навыков публичного выступления при представлении и защите нового финансового продукта.

Планируемые результаты обучения

Студент должен знать ключевые понятия разработки новых финансовых инструментов;
Студент должен знать основные виды современных финансовых инструментов;
Студент должен уметь разрабатывать основные конструкции финансовых инструментов

Содержание учебной дисциплины

Понятие финансовых инноваций, сущность и разновидности финансовых инструментов
Инновации на российском биржевом рынке
Тема № 2 от Московской Биржи
Секьюритизация финансовых активов: основные принципы и виды
Анализ, конструирование и ценообразование структурированных финансовых продуктов
Ипотечная секьюритизация
Неипотечная секьюритизация: рефинансирование кредитов МСП, автокредиты, задолженности по кредитным картам, др.
Секьюритизация небанковских активов: платежи по договорам аренды, лизинга, хранения, по факторингу, экзотических прав требований, примеры других моделей секьюритизации
Секьюритизация лизинговых активов: особенности проведения сделок; мировые рынки; эмиссия облигаций при секьюритизации; формирование цены секьюритизации; моделирование мотиваций участников
Моделирование пакетных продуктов. Комплексные финансовые решения. Синергия банковского кредитования с различными финансовыми продуктами
Финансовые решения для экспортных сделок: гарантии и страховая защита
Защита индивидуального проекта на завершающем семинарском занятии

Элементы контроля

Работа на семинаре
Контрольное тестирование
Итоговый экзамен в виде защиты индивидуального проекта

Промежуточная аттестация

Промежуточная аттестация (3 модуль)
0.34 * Итоговый экзамен в виде защиты индивидуального проекта + 0.33 * Контрольное тестирование + 0.33 * Работа на семинаре

Программа дисциплины