Финансовые риски

Бакалавриат 2024/2025

Статус: Курс по выбору (Мировая экономика)

Направление: 38.03.01. Экономика

Кто читает: Департамент мировой экономики

Где читается: Факультет мировой экономики и мировой политики

Когда читается: 4-й курс, 2, 3 модуль

Формат изучения: без онлайн-курса

Охват аудитории: для своего кампуса

Преподаватели: Бондаренко Ксения Андреевна

Язык: русский

Кредиты: 5

Полная версия программы учебной дисциплины

Аннотация

Практически любая операция на финансовых рынках несет финансовые риски, которые включают различные классы. К финансовым рискам относят: рыночные, кредитные риски и риск ликвидности. Процесс риск-менеджмента включает идентификацию рисков, их количественную оценку, оценку эффекта реализации рисков, а также разработку стратегии минимизации последствий реализации рисков. В курсе излагаются основы риск-менеджмента, различные типы рисков, подходы к их оценке и учету в коммерческих банках, а также подходы к регулированию данной отрасли. Студентам предлагается досконально изучить каждый из классов рисков (рыночные, кредитные риски и риск ликвидности), подходы к оценке каждого из классов (в том числе различные количественные и качественные инструменты), порядок оценки ожидаемых и неожиданных потерь. Вместе с тем, студентам будет представлена рыночная практика применения инструментов риск-менеджмента и функционирования систем управления финансовыми рисками коммерческих банков. Также студентам будет представлены отраслевые стандарты регулирования банковской деятельности в области риск-менеджмента (в том числе стандарты формирования резервов под ожидаемые потери, международные стандарты финансовой отчетности в области рисков и т.д.).

Цель освоения дисциплины

Идентификация типов риска в зависимости от типов операций и финансовых инструментов кредитной организации
Получение навыков сбора и анализа данных, используемых для целей управления финансовыми рисками в кредитной организации
Получение навыков определения и построения типов моделей под соответствующую задачу оценки финансовых рисков

Планируемые результаты обучения

Называет определение финансового риска, классификацию рисков, принцип трансфертного ценообразования в кредитных организациях.
Объясняет, что такое рыночный риск, процесс управления им в кредитной организации и основные метрики его оценки (VaR, ES).
Описывает, что такое риск ликвидности, особенности его регулирования, основные метрики и процесс оценки в кредитных организациях
Формулирует концепцию кредитного риска, особенности регулирования в области кредитных рисков и основные метрики (PD, LGD, EAD). Строит модель PD в R.
Студенты адекватно оценивают уровень кредитоспособности контрагента, делают оценку рисков и векторов развития
Студентами разработана модель оценки кредитного риска контрагентов определенной отрасли
Студентами присвоены кредитные рейтинги отдельных стран
Студентами произведена оценка рыночного риска и предложены способы хэджирования
Студенты представляют финансовую модель, понимают процессы риск-менеджмента в банках, умеют делать риск-заключения, писать пояснительные записки, оформлять протоколы Комитета по рискам.
Описывает, что такое риск ликвидности, особенности его регулирования, основные метрики и процесс оценки в кредитных организациях.

Содержание учебной дисциплины

Определение финансового риска, классификация рисков, три линии защиты. Организация процессов управления рисками в банках. Политики по управлению рисками в банках. Полномочия и Кредитный комитет.
Кредитный риск:
Страновой (санкционный) риск: понятие, процесс управления санкционным (страновым) риском в кредитной организации, основные метрики оценки, регулирование. Оценка кредитного риска страны на основе методологии международных рейтинговых агентств (МРА).
Рыночный риск: процесс управления рыночным риском в кредитной организации, основные метрики оценки (VaR, ES), регулирование. Расчет VaR различными методами.
Риск ликвидности: регулирование в области риска ликвидности, основные метрики, процесс оценки риска ликвидности в кредитных организациях.
Операционный риск: виды, основные способы предотвращения возникновений событий операционного риска, метрики. Оценка возникновения операционных рисков.
Вынесение вопросов на Комитет по рискам (кейс стади)

Элементы контроля

Экспертная оценка кредитного риска контрагента
Модель оценки кредитного риска контрагентов определенной отрасли (бальная модель)
Оценка кредитного риска страны
Расчет VAR
Комитет по рискам
Активность
Экзамен

Промежуточная аттестация

2024/2025 3rd module
0.2 * Активность + 0.1 * Комитет по рискам + 0.2 * Модель оценки кредитного риска контрагентов определенной отрасли (бальная модель) + 0.1 * Оценка кредитного риска страны + 0.1 * Расчет VAR + 0.2 * Экзамен + 0.1 * Экспертная оценка кредитного риска контрагента

Список литературы

Авторы

Бондаренко Ксения Андреевна

Программа дисциплины