Управление рисками в инвестиционных сделках

Магистратура 2024/2025

Статус: Курс по выбору (Юрист в бизнесе)

Направление: 40.04.01. Юриспруденция

Кто читает: Департамент правового регулирования бизнеса

Где читается: Факультет права

Когда читается: 1-й курс, 2 модуль

Формат изучения: без онлайн-курса

Охват аудитории: для всех кампусов НИУ ВШЭ

Преподаватели: Карпов Александр Витальевич

Прогр. обучения: Юрист в бизнесе

Язык: русский

Кредиты: 3

Полная версия программы учебной дисциплины

Аннотация

Учебная дисциплина «Управление рисками в инвестиционных сделках» направлена на овладение студентами теорией и практикой реализации сложно структурированных инвестиционных проектов, методологией выявления, оценки и управления рисками в них, основными применяемыми правовыми средствами при структурировании таких проектов. Студенты, изучившие дисциплину, узнают определение и классификацию инвестиционных сделок; критерии сделок проектного финансирования, особенности и ограничения при создании проектной компании, контрактной схемы и перечня договоров по проекту; источники финансирования инвестиционных проектов, основные финансовые показатели проектов. Студенты научатся идентифицировать, оценивать и управлять рисками в инвестиционных проектах, определять точки взаимодействия с финансирующими проекты организациями, определять содержание этапов реализации проектов; распределять права и обязанности сторон в рамках сделок государственно-частного партнерства и концессионных соглашений; составлять юридические заключения по распределению рисков в таких сделках и соглашениях; составлять матрицу рисков конкретного проекта с учетом интересов представляемой стороны. Студенты также овладеют методологией выявления, классификации, оценки и управления рисками в инвестиционном проекте, методикой составления матрицы рисков; приобретут навыки поиска и анализа научной литературы и источников; смогут применить в рамках собственной исследовательской деятельности знания о современных методах управления рисками в инвестиционных проектах.Дисциплина предусматривает активное участие студентов в учебном процессе (включая дискуссии на семинарах), подготовку письменного домашнего задания в форме матрицы рисков инвестиционного проекта и экзамен в форме деловой игры. Блокирующие элементы контроля отсутствуют. Для успешного освоения дисциплины студенты должны владеть следующими знаниями и компетенциями: знать основные нормативные документы в области гражданского права, а также российское национальное законодательство в области корпоративного права; уметь анализировать судебно-арбитражную практику; обладать навыками работы с научной литературой, аналитическими и статистическими материалами.

Цель освоения дисциплины

овладение студентами теорией и практикой реализации сложно структурированных инвестиционных проектов, методологией выявления, оценки и управления рисками в них, основными применяемыми правовыми средствами при структурировании таких проектов

Планируемые результаты обучения

знает классификацию инвестиционных сделок; основные этапы реализации инвестиционных сделок; методологию выявления, оценки и управления рисками в инвестиционных сделках
умеет идентифицировать риски в инвестиционном проекте; осуществлять количественную и качественную оценку рисков в инвестиционном проекте; определять способы избежания и минимизации последствий реализации рисков в инвестиционном проекте
владеет понятийным управления рисками в инвестиционных сделках; навыками подготовки и проведения презентации матрицы рисков инвестиционного проекта; работы в проектной команде, формируемой для реализации инвестиционного проекта; ведения переговоров в рамках реализации инвестиционного проекта

Содержание учебной дисциплины

Тема № 1. Инвестиционные сделки. Сделки проектного финансирования, сделки государственно-частного партнерства. Этапы реализации проекта
Тема № 2. Методология выявления, классификации, оценки, управления рисками в инвестиционном проекте, составления матрицы рисков
Тема № 3. Сделки проектного финансирования
Тема № 4. Источники финансирования проектов. Взаимодействие с финансирующими организациями. Результаты финансового моделирования
Тема № 5. Сделки ГЧП. Концессионные соглашения. Распределение прав и обязанностей между концедентом и концессионером в рамках концессионного соглашения
Тема № 6. Правовые средства структурирования концессионных соглашений. Обсуждение правовых проблем
Тема № 7. Распределение по проектным группам. Матрица рисков «Мегапроект»

Элементы контроля

Домашнее задание в форме составления матрицы рисков
Оценка за домашнее задание выставляется по формуле: О домашнее задание = (О дз.2 + О дз.7) / 2.
Экзамен в форме деловой игры
Активность в учебном процессе
Оценка за общую активность в учебном процессе выставляет по формуле: О активность = (О акт.1 + О акт.2 + О акт.3 + О акт.4 + О акт.5 + О акт.6 + О акт.7) / 7

Промежуточная аттестация

2024/2025 2nd module
0.25 * Активность в учебном процессе + 0.25 * Домашнее задание в форме составления матрицы рисков + 0.5 * Экзамен в форме деловой игры

Список литературы

Авторы

Карпов Александр Витальевич
Ерпылева Наталия Юрьевна

Программа дисциплины